| 1. |
公司主要从事载重钢轮和厂房和设备钢结构的设计、制造和销售。是国内无内胎载重钢轮年产能达到200 万套规模的少数企业之一,2010年钢制车轮产量排名进入前十名,无内胎载重钢轮排名进入前三名。子公司新长诚是福建、广东地区最大的钢结构制造商之一。公司已形成载重钢轮、钢结构共同发展的格局,厦门生产基地已成为国内最大的综合钢制品生产基地之一,南充生产基地建成后将是中西部地区最大的综合钢制品生产基地之一。 |
| 2. |
无内胎钢轮载重钢轮和钢结构均受益于政策支持:《轮胎产业政策》要求2015年载重车胎子午化率达到90%,基本实现汽车企业装配轮胎子午化和无内胎化。预计未来5年,我国无内胎载重钢轮市场的复合年增长率有望超过30%。厂房钢结构建筑受益于我国经济的工业化和城市化进程,设备钢结构受益《装备制造业调整和振兴规划》的支持。因此,公司所处的行业前景广阔。 |
| 3. |
钢结构产品附加值高:公司旗下子公司新长诚钢构是福建、广东地区最大钢结构企业之一,具有多行业丰富项目实施经验,钢结构综合服务优势突出。同时,公司钢结构制造收入主要来自于石化电厂大型装备项目设备钢结构产品,通常结构复杂、工艺难度较大、加工精度要求较高,其价格亦远高于普通厂房钢结构产品,因此钢结构制造产品毛利率要高于国内同行平均水平。 |
| 4. |
募投项目分析:本次IPO募集资金将主要投向四川日上金属有限公司钢圈钢结构生产项目和厦门日上金属有限公司年产150万套轻量化无内胎钢圈项目。募投项目投产后厦门生产基地的无内胎载重钢轮的年产能将增至360万套。募投资金项目助公司解决产能瓶颈。 |
| 5. |
股权激励计划:2014年5月27日公告,公司拟以8.55元/股作为行权价格,向激励对象授予不超过555.00万股限制性股票,约占本激励计划签署时公司股本总额21,200.00万股的2.62%。计划有效期4年,激励对象可在首次授予12个月后按30%:30%:40%的比例分三次行权,业绩条件为:以2013年业绩指标为基数,公司2014-2016年度营业收入不低于2013年度的130.00%、155.00%和180.00%;归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润不低于2013年度的170.00%、200.00%和230.00%。 |
| 6. |
定增募资:2015年2月10日公告,公司拟以不低于10.55元/股的价格向不超过10名特定投资者非公开发行不超过5,030万股A股股票,本次非公开发行股票募集资金总额不超过52,750万元,扣除发行费用后的净额拟全部用于(1)绿色建筑工业化集成系统生产项目(一期)(2)补充工程承包业务营运资金项目。此次非公开发行将使公司实现产品结构调整和产业战略升级,实现公司从单一的钢结构制造、安装转向整体建筑物的系统建材提供商、从单一的设备钢构件制造商转向提供模块设备单元的供应商的跨越,不仅有利于快速提升公司的营业收入和利润率,也为公司的长远发展奠定坚实的基础。 |
| 7. |
近期重大事项分析:
(1)、2015年12月15日公告,公司于2015年12月11日与智恒(厦门)微电子有限公司全体股东签署了《关于智恒(厦门)微电子有限公司之增资协议》,公司拟使用自有资金人民币1,500万元增资智恒微电子取得25%股权。此次增资是为了进一步实现公司的产业转型,增强公司持续经营能力,借助智恒微电子电子技术平台,积极拥抱“互联网+”更好布局物联网新兴产业领域的优质战略性项目。 |
| 8. |
(2)、2015年11月18日公告,公司控股子公司厦门新长诚钢构工程有限公司收到PRPC UTILITES AND FACILITIES SDN BHD的《采购订单》,订单总金额为56,844,993.00美元。此次收到订单金额占公司2014年度营业收入的27.00%,订单的履行会对公司的2016、2017年经营业绩产生积极影响。 |
| 9. |
(3)、2015年6月11日公告,公司控股子公司厦门新长诚钢构工程有限公司于近日取得了福建省住房和城乡建设厅核准的《工程设计资质证书》,资质等级建筑行业(建筑工程)乙级,证书编号AW235000022,有效期至2020年05月27日。此次取得证书后公司可从事资质证书许可范围内相应的建筑工程总承包业务以及项目管理和相关的技术与管理服务,有利于提高公司工程承揽能力和市场竞争力,从而进一步提升公司综合实力。 |
| 10. |
(4)、2015年5月28日公告,近日公司拟使用募集资金向厦门新长诚增资1,800.00万美元,厦门新长诚增资后注册资本为3,800.00万美元。此次增资为了满足子公司工程承包业务不断增长的营运资金需求,缓解营运资金压力,加快项目“补充工程承包业务营运资金项目”实施。 |
| 11. |
(5)、2015年3月11日公告,公司全资子公司厦门新长诚钢构工程有限公司(简称“NCC”)与中国钢铁结构股份有限公司(简称“CSSC”)为了充分发挥各自优势,促进双方共同发展,本着自愿平等、互惠互利,共谋发展的原则,经双方协商结为战略联盟,近日签订了《战略联盟框架协议》。此次CSSC与NCC结为战略联盟,双方加强钢结构领域、特别是高层建筑钢结构领域的合作,实现优势互补,互惠共赢,为绿色建筑添砖加瓦。 |
| 12. |
风险提示:国内商用车销量低于预期;受反倾销影响公司出口低于预期;募投项目投产进度低于预期;钢材价格上升过快导致公司产品毛利率降幅超出预期。 |
查看更多精彩内容
输入验证字符：
×